Infraseguro y sobreseguro en la póliza de la vivienda

Al contratar un seguro de hogar hay que indicar dos cifras clave: el capital asegurado para el continente y el capital asegurado para el contenido. Muchas personas las rellenan de forma aproximada, copian las de un contrato anterior o aceptan las que propone el banco. El problema es que estos importes determinan cuánto se cobrará en caso de siniestro, y equivocarse en un sentido u otro tiene consecuencias.

Asegurar por debajo del valor real se conoce como infraseguro; asegurar por encima, como sobreseguro. Ninguna de las dos situaciones es buena para el bolsillo. Veamos por qué y cómo calcular unos capitales razonables.

Qué es el infraseguro

Hay infraseguro cuando el capital asegurado es inferior al valor real de los bienes en el momento del siniestro. Es más frecuente de lo que parece: ocurre cuando se asegura el continente por el precio de compra del piso en lugar de por el coste de reconstrucción, o cuando con los años se acumulan muebles y aparatos que nunca se incorporan a la póliza.

La regla proporcional

La consecuencia más importante del infraseguro es la aplicación de la regla proporcional, prevista en la ley de contrato de seguro. Si los bienes están asegurados por una parte de su valor real, la aseguradora indemniza el daño en esa misma proporción.

Un ejemplo ilustrativo, con cifras redondas solo para entender el mecanismo: si el contenido de una casa vale el doble de lo asegurado y se produce un daño parcial, la aseguradora podría pagar aproximadamente la mitad de ese daño, aunque el importe del daño esté por debajo del capital contratado. Es decir, el infraseguro no solo afecta a los siniestros totales, sino también a los parciales.

Muchas pólizas incluyen cláusulas que atenúan este efecto, como la renuncia a la regla proporcional hasta cierto margen o la cobertura a primer riesgo para determinadas garantías. Vale la pena buscar estas cláusulas en tu contrato.

Qué es el sobreseguro

El sobreseguro es la situación contraria: el capital asegurado supera el valor real de los bienes. Podría parecer una garantía extra, pero no lo es. El seguro de daños tiene carácter indemnizatorio, lo que significa que repara el perjuicio sufrido sin generar un beneficio. Aunque asegures tu contenido por mucho más de lo que vale, en caso de siniestro solo cobrarás el daño real.

El resultado es que se paga una prima más alta de lo necesario sin obtener nada a cambio. Por eso conviene revisar periódicamente los capitales también a la baja, por ejemplo tras una mudanza a una vivienda más pequeña.

Cómo calcular el capital del continente

El error más común es confundir valor de mercado con valor de reconstrucción. El precio de una vivienda incluye el suelo y depende de la ubicación; el seguro cubre lo que costaría volver a construir lo dañado.

• Toma como referencia los metros cuadrados construidos.
• Ten en cuenta la calidad de los materiales y las instalaciones.
• En pisos, recuerda que la póliza puede incluir la parte proporcional de elementos comunes.
• Pregunta a la aseguradora qué método de cálculo utiliza y pide que te lo detalle.

Algunas compañías ofrecen herramientas que estiman el valor de reconstrucción a partir de la superficie y la ubicación. Son útiles como punto de partida.

Cómo calcular el capital del contenido

Aquí lo más práctico es hacer un inventario aproximado habitación por habitación. No hace falta precisión absoluta, pero sí realismo.

Guardar fotos y facturas de los objetos más caros en un lugar seguro, por ejemplo en la nube, facilita mucho la tramitación si algún día hay un siniestro.

Revisar los capitales con el tiempo

1. Revisa la póliza en cada renovación y tras cualquier cambio relevante: reforma, compra de muebles o electrodomésticos importantes, mudanza.
2. Comprueba si la póliza incluye revalorización automática de capitales.
3. Comunica a la aseguradora las mejoras que aumenten el valor de reconstrucción.
4. Pide por escrito cualquier aclaración sobre la regla proporcional.

Si la póliza es compleja o tienes bienes de valor especial, un corredor de seguros puede ayudarte a ajustar las cifras.

Preguntas frecuentes

¿El banco decide el capital del continente?

El banco puede exigir un capital mínimo vinculado a la hipoteca, pero la responsabilidad de que esté bien calculado es del asegurado.

¿Qué es el seguro a primer riesgo?

Es una modalidad en la que se asegura una cantidad fija y se indemniza hasta ese límite sin aplicar la regla proporcional. Suele usarse para garantías concretas.

¿Pagar más prima significa cobrar más?

No necesariamente. Con sobreseguro se paga más sin cobrar más, porque la indemnización nunca supera el daño real.